年终记事2019丨动力电池之变局

前面说过国内新能源乘用车电池装机的96%是三元材料电池，磷酸铁锂电池只有4%不到，是谁还在“逆势而动”？——国轩高科。国轩高科是磷酸铁锂电池的坚定拥护者。

国轩高科今年前十个月的动力电池供应中，87%的是磷酸铁锂电池，累计1.27GWh。国轩高科的磷酸铁锂电池能量密度做到了180Wh/kg，已达到三元NCM523的水平（主流NCM523电池能量密度为160～200Wh/kg）。不过，下半年国轩高科的装机量较上半年大幅下滑，8月以来搭载磷酸铁锂电池的奇瑞eQ1无出厂，对国轩高科出货造成重创。

国轩高科配套供应车企有江淮汽车、合众新能源、奇瑞新能源，最大“金主”是江淮汽车。江淮iEV系列很多搭载的都是国轩高科的磷酸铁锂电池。2019年3月，国轩高科与江淮汽车联合推广江淮iEV7L，该车型搭载的电池成组能量密度突破190Wh/kg，是目前行业内最高的磷酸铁锂能量密度。值得注意的是，近年来国轩高科的研发投入强度一直处于同行业较高水平，2018年，公司研发费用占营收的比重为9.62%，而同期行业的平均研发强度是6.97%，宁德时代是6.72%。

以上3家是Top 10名单中比较有特色的企业，我们再从后面的35家名单中挑几家典型的看看，细究他们的金主（说明：仅看新能源乘用车），要么只将其作为备胎，要么也自身难保，地主家也没有余粮啊！抱不到大腿，动力电池企业就很难过活。

3 出局者与入局者

■生死事：衰草枯杨，曾为歌舞场

真的已经有人倒下了。从2015年至今，倒下的知名和不知名动力电池企业粗算算有80多家。他们或因盲目快上，或因技术差池，或因刀尖舔蜜。

沃特玛或许算是刀尖舔蜜的。其垂死风波起于2018年，2019年进入了破产清算。值得注意的是，2015年到2017年这三年，沃特玛一直在动力电池装机榜单上排第三，仅次于宁德时代和比亚迪。但是，沃特玛太热闹了，主导成立的“沃特玛联盟”，在上游绑定了零部件和材料供应商，在下游绑定了多家车企和整车销售公司，涵盖企业1000余家，其中上市公司70多家。又怎样？2018年沃特玛电池订单骤减，全年出货量为0.05GWh，仅是巅峰时期的1/50；2019年至今，沃特玛电池仅搭载一款专用车型，除此之外再无订单。

湖北猛狮也在今年因拖欠巨额债务而进入破产清算程序，今年前三季度，湖北猛狮的营业收入为零，亏损约3760.86万元。截至9月底，湖北猛狮的净资产为7.84亿元，总负债8.03亿元。

北京国能电池，一家连续多年出货量排在国内前十的企业，今年夏天被传即将倒闭，汽车之家实地探访发现工厂已停产，企业资金已经冻结。微宏动力也被传“已陷入十分困难的局面”……

资金链断裂是动力电池企业倒下的致命伤，比克电池与众泰汽车和华泰汽车正在为追缴货款而对簿公堂，亲家变冤家——众泰汽车一直是比克电池很重要的合作伙伴。2014年开始，比克电池就为众泰云100和E200供应电芯，但是从自2018年下半年起，受众泰汽车资金链危机影响，回款开始不力，众泰资金到位常常推迟。继众泰汽车之后，比克动力也在通过法律途径追讨与华泰汽车之间涉及近3亿元的电池货款，华泰汽车虽一再辟谣破产传言，但看看其产销量数据，我们心里也能有个七八分的判断。2019年比克电池的供货车企中，已经没有众泰汽车和华泰汽车的身影。

你看，对于电池企业来讲，抱不对大腿，这事很严重，当然自身的技术水平和产品实力才是硬核所在。那么，对于车企来讲，什么才是最重要的呢？

■破局事：谁会把鸡蛋放在同一个篮子里

破局，是国内动力电池行业势必会发生的事，2020年将是破局启动的时间点。一方面表现为场上选手的变化，更多的小企业会熬不下去，而新入场者将引发行业生态重新布局；另一方面，将表现为行业从狂躁趋于理性。

2015年工信部制定的《汽车动力蓄电池行业规范条件》，某种意义上为国内动力电池行业提供了保护伞，四年过去了，一顿操作猛如虎之后，宁德时代一家独大，比亚迪自产自销，两家企业占得7成市场份额。如果是充分竞争行业，我们说这是垄断，但目前国内动力电池行业的竞争并不充分，这种垄断只是阶段性假象。动力电池这块大蛋糕的分食者，将逐渐走上前台。

2019年2月，发改委与商务部明确提出鼓励外资动力电池企业来华投资，6月，电池白名单废止，外资电池真的可以来了。工信部第11批新能源汽车推荐目录中，有3款车型搭载了外资动力电池，分别是特斯拉Model 3搭载松下和LG化学的电池、奔驰E级新能源搭载SK电池、丰田CH-R EV搭载了松下电池。

事实上，2019年，已有三家外资电池厂商小试牛刀，装机量都不大。但是，不完全统计，松下、SK创新、LG化学以及三星SDI四家企业，近一年时间内在华已对动力电池行业投资近500亿元，用于新建和扩建工厂，明年新能源汽车补贴退坡以后，他们将与国内动力电池强手正面交锋。

除此之外，一些频频的动作也值得关注。不妨列举几个——

6月，吉利汽车间接持股子公司与LG化学成立合资公司，意图明显；

12月，SK创新与北汽集团联合投资的北电爱思特宣布竣工投产，未来将为北汽新能源ARCFOX品牌配套电池。几乎同期，外媒报道SK创新计划投资约73.82亿元人民币在盐城建动力电池厂，面向东风悦达起亚的新能源汽车供货；

三星SDI计划在2019年至2023年间，逐步将西安市、天安市、蔚山市工厂的生产转移至无锡市，加速NCA-21700电池的量产进度；

随着特斯拉上海工厂生产步入正轨，松下已有在中国市场生产电池的计划，但特斯拉“苦松下久矣”，所以将LG化学引入了供应体系，还有自建电池厂的打算。而今年年初，丰田与松下宣布2020年底前将成立合资公司，广汽丰田、一汽丰田的新能源汽车电池供应商因此可能转向；

12月6日，通用宣布将携手LG化学投资23亿美元组建合资企业生产电池单体，应用于公司未来推出的电动车产品，新工厂计划于2020年开建，设计年产能30Gwh。这会不会影响中国市场上通用电动汽车的电池选择？

……

编辑结语：

2019年即将过去，这一年，动力电池企业在洗牌；2020年正在叩门，动力电池行业的洗牌将更加紧锣密鼓。新能源汽车行业增速将回落，行业盘整会引发动力电池行业的盘整，更多的小厂会消失，大厂规划中的产能会延迟甚至取消落地。在此之上，传统强敌日韩电池商入场，裹挟着先进的技术、领先的成本优势和强大的产品，中国电池厂商将不得不入局“三国杀”，江湖更加凶险，唯智勇双全者可胜。（文/汽车之家 王静波）